Cuando Apple lanzó una nueva lista de servicios el año pasado, incluidos Noticias +, TV +y Arcade, el que generó más emoción fue Tarjeta de manzana, la primera oferta de tarjetas de crédito de marca propia de la compañía. Desarrollado en asociación con el banco de inversión. Goldman Sachs, Apple Card prometió a los usuarios una experiencia de tarjeta de crédito "reinventada", eliminando tarifas, simplificando pagos y entregando beneficios de "Efectivo diario". Pero para algunas personas, solicitar la Apple Card ha sido un ejercicio interminable de frustración.

Si bien Apple hizo que el proceso de solicitud fuera lo más simple posible: abra la aplicación Wallet del iPhone, toque dos botones y proporcione una cantidad muy modesta de información personal, Goldman implementó un algoritmo que acepta o rechaza a los solicitantes en segundos. Si su solicitud tiene éxito, se le ofrecen términos de crédito personalizados como los que se muestran arriba; de lo contrario, recibirá una carta de rechazo instantánea sin una ruta igualmente rápida para cambiar la decisión. Debido en gran parte a ese algoritmo, que abandona la toma de decisiones humanas en nombre de la eficiencia, Apple y Goldman fueron acusados ​​de discriminación de género en el proceso de aprobación de Apple Card el año pasado, y he acumulado numerosas quejas y frecuentes respecto a la transparencia del sistema.

Esta semana, las compañías lanzaron en silencio "Camino a la tarjeta Apple,"Un programa que permitirá algo Los clientes previamente rechazados demuestran su compromiso de ganar el placa de carga de titanio famosa y frágil. También han proporcionado más claridad sobre su proceso de aprobación a través de un "Cómo se evalúa su aplicación Apple Card"Documento de apoyo y Página de salud financiera. Pero dado que continúan emitiendo cartas de rechazo que pueden confundir a los clientes, y todavía están usando ese misterioso algoritmo para determinar el valor de la Apple Card, me comuniqué con las compañías para aclarar qué estaba pasando con su sistema. Esto es lo que aprendí.

Su algoritmo no es AI, pero puede evolucionar

Como el director gerente de Goldman, Andrew Williams, dejó en claro, el algoritmo de aceptación / rechazo de las empresas es un "árbol de decisión bastante simple", no AI, lo que quiere decir que está diseñado para utilizar métricas financieras básicas para tomar una decisión de sí o no. La entrada clave es un Informe de crédito de TransUnion, evaluado notablemente utilizando el Puntaje FICO 9 (también conocido como FICO9), aunque los detalles de esa evaluación no son completamente transparentes. También considera su ingreso anual reportado para determinar cuánto efectivo le quedará después de pagar sus obligaciones de deuda mensuales.

Williams enfatizó que la Apple Card solo ha estado disponible para Menos de un año, y que las compañías todavía están trabajando para desarrollar el algoritmo y agregar clientes adicionales; en otras palabras, un solicitante rechazado en agosto pasado podría ser aceptado en el futuro sin realizar personalmente ningún cambio. Pero mi impresión es que el árbol de decisión "simple" no cambiará mucho a menos que las compañías decidan abrir sus puertas más ampliamente. El "Camino a la Tarjeta Apple" está ahí para ayudar a más personas a cumplir con el estándar anterior de "solvencia crediticia" de Goldman, en lugar de facilitar ese estándar.

Entonces, ¿cuál es el estándar de aceptación de la Apple Card?

El algoritmo de Goldman parece depender considerablemente de su puntaje FICO Score, que fue desarrollado originalmente por Fair Isaac Corporation en 1989 para calificar objetivamente la solvencia del cliente. A pesar de las persistentes dudas sobre la precisión de las calificaciones FICO Scores y hasta qué punto se debe confiar en ellas, los emisores de crédito las utilizan ampliamente para tomar decisiones de aprobación y rechazo. Las tres principales agencias de informes crediticios (Equifax, Experian y TransUnion) crearon una alternativa de FICO llamada VantageScore en 2006, que ahora usa la misma escala de 300 a 850 puntos que FICO, pero tiende a ser más generoso al calcular las calificaciones. Según las compañías, un puntaje FICO de al menos 670 o VantageScore de 700 generalmente significa "buen crédito".

Los consumidores que buscan tarjetas Apple tienen múltiples obstáculos que superar, pero uno importante es comprender la diferencia entre estos puntajes, y que en realidad hay más de dos. FICO8 es actualmente el "Versión más utilizada" del popular sistema de Fair Isaac, pero Goldman usa el más nuevo, no el más nuevo, FICO9. Si usa una aplicación de monitoreo de crédito como Credit Karma para rastrear sus calificaciones crediticias, puede encontrar que los números provienen de VantageScore 3.0, y también hay una versión más nueva de eso, llamada VantageScore 4.0. Cuatro compañías diferentes que obtienen el mismo informe TransUnion podrían ver cuatro puntajes diferentes basados ​​únicamente en las diferencias entre los sistemas de puntuación y las versiones.

Esto lleva al escenario desconcertante donde el mismo informe TransUnion visto por el algoritmo dependiente FICO9 de Goldman se ve numéricamente peor que lo que un consumidor ve con VantageScore 3.0. La página actual de Salud Financiera de Apple dice que Las puntuaciones FICO9 superiores a 660 se "consideran favorables para la aprobación de crédito" sin embargo, es posible que un cliente con una puntuación de TransUnion de 716 sea rechazado y reciba un correo electrónico de Apple diciendo que la decisión de Goldman se tomó con una puntuación de 682. Nada de eso parece correcto. Y es posible que lo rechacen incluso si su puntaje FICO9 es más alto que eso.

Ya sea por razones regulatorias o comerciales, Goldman no pudo proporcionar respuestas en blanco y negro sobre cómo estaba estructurado el “árbol de decisiones bastante simple”. Armado con numerosos informes del foro MyFICO, incluida la aceptación de Apple Card con un puntaje FICO620 de 9 y el rechazo con puntajes más altos que el umbral 660 establecido por Apple, descubrí que la bancarrota, independientemente de si se menciona explícitamente como la causa del rechazo de Goldman, parece poner un dedo pesado En la escala.

Una quiebra pasada probablemente signifique años de rechazo de Apple Card

El presidente de los Estados Unidos ha tenido al menos seis quiebras comercialesy, como demostró ampliamente la pandemia de COVID-19, circunstancias fuera del control individual (una condición médica inesperada o una crisis macroeconómica) pueden obligar incluso a una persona o empresa próspera a la quiebra. En la medida en que la bancarrota alguna vez fue estigmatizada, las crisis nacionales y las tragedias personales demasiado frecuentes han erosionado ese estigma. Además, no fue hace tanto tiempo que Goldman Sachs mismo recibió un rescate de $ 10 mil millones de los contribuyentes estadounidenses para resolver su propia crisis financiera, una solicitud considerablemente mayor que incluso la declaración de quiebra personal más grave.

A pesar de eso, el algoritmo Apple Card de Goldman parece rechazar instantáneamente a un solicitante con una declaración de quiebra anterior, independientemente de sus otros indicios de solvencia crediticia. La página de Salud Financiera de Apple dice que Goldman considera “múltiples condiciones” antes de tomar una decisión con la Tarjeta Apple, con “registros públicos negativos” como solo uno de esos factores, y eso suena superficialmente razonable. Pero las empresas no fueron tan transparentes sobre el papel que jugará una quiebra pasada en la eliminación de una aplicación de Apple Card hasta que señalé que las cartas de rechazo bailaban en torno al tema.

Gretchen Silver, vicepresidenta de banca de consumo digital de Williams y Goldman, me confirmaron que una “quiebra reciente” era suficiente por sí sola para evitar una aplicación exitosa de la tarjeta Apple Card, aunque no es tan sencillo como parece. Según el estándar de Goldman, "reciente" es aparentemente tres años independientemente de cualquier circunstancia atenuante, en particular un año completo más que el estándar federal de Fannie Mae para ofrecer préstamos hipotecarios posteriores a la quiebra, y más estricto que algunas compañías populares de tarjetas de crédito de consumo.

Cuando pregunté si la regla de quiebra de tres años de la Apple Card era firme, los representantes de Goldman dijeron inicialmente que los solicitantes rechazados debido a la bancarrota podrían seguir tratando de presentar una solicitud, y cada vez, se consideraría la totalidad de la solicitud. Sin embargo, insistieron en si los consumidores seguirían siendo rechazados hasta que hubieran pasado tres años, sin embargo, admitieron que eso podría suceder, a menos que el algoritmo actual evolucionara en el ínterin.

La carta de rechazo de Apple podría culpar a otros factores

Los foros de discusión en línea ahora tienen mucho of puntos de datos en los términos de las ofertas de aceptación de Apple Card, así como innumerables ejemplos of cartas de rechazo esa confundir a sus destinatarios. Dado que Apple exalta la simplicidad, hay algo mal cuando incluso expertos en tarjetas de crédito no puede entender los rechazos de Apple Card, por lo que parece que el método del algoritmo para explicar su razonamiento también podría necesitar algunos ajustes.

Eso me llevó a preguntar a los representantes de Goldman sobre las aparentes inconsistencias e inexactitudes en las cartas de rechazo de Apple Card. En algunos casos, es posible que una carta de rechazo no identifique explícitamente la quiebra como el problema crítico, lo que impide que los solicitantes rechazados sigan adelante sabiendo que no serán aceptados en el corto plazo. Alternativamente, una carta de rechazo puede enumerar tres razones de rechazo basadas en la misma situación subyacente, mientras contradice un informe de "historial de pagos estelar" de Credit Karma, que incluye un historial de varios años de pagos de deuda 100% a tiempo.

Silver sugirió que puede haber desconexiones entre lo que la gente ve resumido por los servicios de monitoreo de crédito de terceros y los datos más granulares que utiliza el sistema de Goldman para tomar decisiones. Como tal, una sola declaración de quiebra podría aparecer incorrectamente dos veces en la lista de razones de rechazo, y desencadenar la inclusión de una tercera razón que podría no ser correcta tampoco. Ponerse en contacto con TransUnion podría ayudar a los solicitantes a resolver algunos problemas, mientras que otros son claramente atribuibles a problemas de divulgación con el sistema de rechazo automatizado de Goldman.

Como le mencioné a Goldman, el problema subyacente es la excesiva dependencia de un sistema completamente automatizado para la toma de decisiones de crédito y las comunicaciones de rechazo de solicitantes en nombre de la eficiencia, cuando los clientes se beneficiarían de tener humanos involucrados en la decisión final de rechazo, así como apelaciones y correcciones de errores. Un ser humano puede analizar múltiples elementos relacionados o idénticos en un informe de crédito de manera diferente a una computadora, tomar en cuenta factores importantes como las relaciones con clientes anteriores de Goldman o Apple, o corregir una carta de rechazo para evitar información confusa o contradictoria. Mi sensación es que esto no sucederá pronto.

Camino a la tarjeta de Apple?

El nuevo programa Path to Apple Card está diseñado para aumentar la base de clientes de la Tarjeta, pero Apple y Goldman no anuncian públicamente el programa, está abierto solo por invitación. Suponiendo que reciba la invitación inicial a la Ruta y luego complete con éxito el programa, se le promete una "invitación para volver a solicitar" la Tarjeta Apple.

Path to Apple Card aparentemente requiere hasta cuatro meses de "pasos personalizados" y revisiones de crédito mensuales. Dependiendo de cómo se personalice la Ruta para sus circunstancias, es posible que deba realizar los pagos a tiempo, reducir su deuda y / o resolver los saldos vencidos, con la amenaza de la terminación inmediata del programa en caso de una nueva quiebra, ejecución hipotecaria, la recuperación de la propiedad asegurada, como un vehículo o una cuenta, ya sea yendo a cobranzas o siendo cancelada. Si bien nada de esto es enormemente oneroso, son muchos los obstáculos para obtener una Apple Card.

Otra advertencia: parece que no se le ofrecerá la tarjeta Path to Apple Card si su situación personal, como una bancarrota de 2.5 años, no produciría una solicitud exitosa dentro del plazo de cuatro meses de la ruta. Hasta y a menos que algo cambie con los estándares de Goldman y Apple, el Camino seguirá siendo algo oscuro y estrecho.

Por un lado, eso es lamentable, ya que está claro que Apple y Goldman han creado una oferta de tarjeta de crédito que atrae a mucha gente y tiene algunos beneficios tangibles, particularmente para los clientes frecuentes de la Apple Store. Afortunadamente para aquellos que no han sido aceptados, existen cientos de otras tarjetas de crédito, muchas de las cuales simplemente aceptarían a un solicitante, ya sea con un límite de crédito pequeño o moderado, en lugar de rechazarlas o someterlas a un desafío de obligaciones anticipadas. La membresía de Apple Card puede tener sus privilegios, pero si Apple lo rechazó, aún encontrará alternativas similares, si no mejores, de otras compañías.