Resumen ejecutivo: Optimism es una solución líder de escalado de capa 2 para Ethereum, que utiliza "acumulaciones optimistas" para hacer que Ethereum sea más rápido y económico. Esto le ha permitido a la compañía acumular rápidamente casi $ 1 mil millones en valor total bloqueado (TVL).
El token nativo de la red, OP, tiene una capitalización de mercado de más de $660 millones. Si los inversores son optimistas sobre el optimismo, el token OP es como invertir en la "compañía". Del mismo modo, los protocolos creados sobre Optimism son "empresas" por derecho propio, muchas de las cuales abarcan varias cadenas.
Esto brinda oportunidades interesantes para que los inversores compren y mantengan tokens de calidad a largo plazo. Cubriremos todas estas oportunidades de inversión a continuación.
¿Qué es el optimismo?
Ethereum todavía domina las finanzas descentralizadas (DeFi), lo que representa aproximadamente 60% del valor total bloqueado (TVL) en el espacio. Sin embargo, incluso con la transición a un mecanismo de consenso de prueba de participación (PoS), todavía hay margen de mejora, y eso es lo que pretenden lograr las soluciones de capa 2.
Optimism es una de las redes de capa 2 de más rápido crecimiento y su objetivo es hacer que Ethereum sea más rápido y más barato, impulsando la adopción de DeFi y Web3. Si bien Polygon y Arbitrum siguen siendo L2 más grandes en términos de TVL, Optimism muestra un buen crecimiento de los ingresos, particularmente frente a Arbitrum, su competidor más cercano.
La tecnología fundamental de Optimism, denominada "compilaciones optimistas", agrupa numerosas transacciones en porciones manejables, lo que aumenta efectivamente la velocidad de las transacciones y reduce los costos asociados. Este enfoque ha fomentado su crecimiento a casi mil millones de dólares en TVL.
Analicemos los "resumen optimistas".
Las transacciones se ejecutan en Optimism (Capa-2) y posteriormente se procesan por lotes y se envían a Ethereum (Capa-1). Estos lotes son los "acumulativos", que optimizan la experiencia del usuario y protegen las transacciones.
Las transacciones de Optimism se presumen válidas hasta que se demuestre lo contrario (un punto de vista "optimista"), con un período de impugnación que ofrece una ventana para la detección de fraude. Esto da como resultado un período de retiro de siete días de Optimism a Ethereum, lo que garantiza la validez y seguridad de cada transacción.
Optimism admite varias billeteras DeFi, así como proyectos adicionales que se construirán sobre ellas. La capitalización de mercado de OP es de más de $ 660 millones en el momento de escribir este artículo, mientras que la cadena de bloques alberga más de 100 aplicaciones de finanzas descentralizadas (DeFi), cada una con su propia oportunidad de inversión.
Los 10 principales protocolos sobre el optimismo por valor total bloqueado
Uniswapv3
Tipo de dApp: DES
Puntuación BMJ: 4.5
Uniswap es el DEX más grande por volumen de negociación. La plataforma v1 se lanzó en 2018 como modelo AMM. Uniswap v3 se lanzó en 2021 en la red principal de Ethereum y luego se implementó en Optimism y otras cuatro cadenas. Introduce liquidez concentrada y múltiples niveles de tarifas, lo que permite a los proveedores de liquidez (LP) controlar la asignación de capital y compensar el riesgo.
La última versión ofrece una eficiencia de capital de hasta 4000x en comparación con la versión 2, lo que genera mayores rendimientos y menos deslizamientos. Los LP pueden optimizar la exposición de activos y simular órdenes de límite de ganancias de tarifas. Además, los oráculos de v3 proporcionan precios promedio ponderados en el tiempo (TWAP) para mejorar la integración. Gracias a sus funciones avanzadas, los intercambios de Ethereum de Uniswap v3 son un poco más baratos que los de v2, mientras que la implementación de Optimism reduce significativamente los costos.
Al momento de escribir este artículo, v3 representa casi el 75 % de toda la actividad en el ecosistema de Uniswap, con casi $3 mil millones en TVL.
av v3
Tipo de dApp: Prestamos
Puntuación BMJ: 4.0
Aave es un protocolo de préstamos sin custodia descentralizado que permite a los usuarios suministrar, pedir prestado o liquidar activos. La versión v3 del protocolo mejora la generación de rendimiento, el poder de préstamo e introduce características novedosas. La función del Portal facilita el flujo de liquidez entre redes, lo que permite que los puentes aprobados transfieran activos entre los mercados de Aave v3. El modo de eficiencia optimiza el poder de préstamo para activos correlacionados, promoviendo casos de uso como el comercio de divisas de alto apalancamiento y la agricultura de rendimiento eficiente. El modo de aislamiento permite que los nuevos activos se enumeren como aislados, lo que limita la garantía a un solo activo. El préstamo en silos permite que los oráculos potencialmente manipulables (como los pares Uniswap v3 no líquidos) se tomen prestados por separado, lo que minimiza el riesgo para la solvencia del protocolo.
En el momento de escribir este artículo, el valor total bloqueado (TVL) de Aave v3 es de 1.4 millones de dólares en comparación con los más de 2 millones de dólares de v4. En términos de préstamos activos, Aave está más del 400% por delante de su competidor más cercano, Compound.
Finanzas de Stargate
Tipo de dApp: cadena cruzada
Puntuación BMJ: 3.5
Finanzas de Stargate es una solución de puente de cadena cruzada basada en LayerZero, que simplifica el comercio de tokens de cadena cruzada entre varias cadenas de bloques como Ethereum, Optimism, BNB Chain, Avalanche, Polygon, Arbitrum y Fantom.
Stargate se enfoca en monedas estables y aprovecha la infraestructura de LayerZero para establecer fondos de liquidez con tasas de interés atractivas. Stargate aborda las preocupaciones de seguridad que son comunes entre los puentes. Se basa en la tecnología de verificación cruzada entre Oracle y LayerZero y utiliza tokens omni-chain en lugar del método wrap-token para garantizar un alto nivel de seguridad.
Las características clave incluyen intercambios de cadenas cruzadas de activos nativos 1: 1, grupos de liquidez unificados y obtención de recompensas de monedas estables al proporcionar liquidez. Los usuarios pueden cultivar el token STG nativo y apostarlo para recibir veSTG, el token de gobierno de Stargate. Como la solución de puente de capa 0 líder, Stargate disfruta de más de 20 veces más usuarios diarios que su competidor más cercano, lo que le brinda un crecimiento significativo de los ingresos en 2023.
Sintetix
Tipo de dApp: Protocolo de activos sintéticos
Puntuación BMJ: 3.5
Sintetix es un protocolo de finanzas descentralizadas (DeFi) en Ethereum y Optimism, que permite a los usuarios acuñar y comercializar activos sintéticos que imitan los activos criptográficos y del mundo real sin la necesidad de intermediarios. Mediante el uso de su token nativo (SNX) como garantía y contratos inteligentes, Synthetix puede generar activos sintéticos (sintetizadores) como sUSD y sBTC, que rastrean el valor del dólar estadounidense y bitcoin, respectivamente.
El protocolo se basa en oráculos de precios descentralizados para garantizar un seguimiento preciso y ofrece exposición a varias clases de activos, incluidas materias primas, monedas fiduciarias e índices. Synthetix sirve como proveedor de liquidez de back-end para aplicaciones DeFi orientadas al usuario, abordando problemas de liquidez y deslizamiento comunes en DEX. A medida que aumentaron las tarifas de gas de Ethereum, Synthetic ha visto aumentar sus ingresos en más del 50% desde principios de 2023.
Finanzas curvas
Tipo de dApp: DES
Puntuación BMJ: 3.0
Finanzas curvas es un DEX que se centra en el comercio de monedas estables. Actualmente es el DEX más grande de TVL, con casi $ 5 mil millones en criptomonedas bloqueadas en Curve al momento de escribir este artículo. Como un AMM similar a Uniswap, Curve facilita transacciones eficientes al mantener tarifas bajas y deslizamiento a través de sus fondos de liquidez.
El enfoque de la plataforma en activos estables, incluidos DAI, USDT, USDC, BUSD y TUSD, la diferencia de otros DEX. El token CRV, el token nativo del protocolo Curve, incentiva la provisión de liquidez y fomenta la participación de los usuarios en el proceso de gobierno. La liquidez sustancial de Curve lo convierte en un componente valioso de otras aplicaciones DeFi, como Yearn Finance y Compound. Utilizando una fórmula de precios única, Curve minimiza el deslizamiento, incluso para transacciones sustanciales, ofreciendo tarifas competitivas comparables a los intercambios centralizados.
Si bien Curve tiene muchos menos grupos que su competidor más cercano, Uniswap, también tiene más del doble de TVL. Con su enfoque en las monedas estables, está preparado para un crecimiento significativo una vez que EE. UU. aclare su postura sobre la regulación de las monedas estables.
Fornido
Tipo de dApp: Agregador de rendimiento
Puntuación BMJ: 2.0
Fornido es un optimizador de rendimiento multicadena descentralizado que facilita la obtención de intereses compuestos en las tenencias de criptomonedas. El agregador de rendimiento admite 20 redes, incluido Optimism.
A través de estrategias de inversión basadas en contratos inteligentes, Beefy maximiza las recompensas de los fondos de liquidez, los proyectos AMM y otras oportunidades de agricultura de rendimiento. Su producto principal es Vaults, que permite a los usuarios apostar múltiples tokens criptográficos que se combinan automáticamente para aumentar el depósito inicial. Es importante destacar que, a pesar del nombre del producto, los fondos no están bloqueados y los usuarios mantienen el control total.
BIFI, el token nativo de Beefy, ofrece a los titulares una parte de los ingresos de la plataforma y derechos de voto sobre cuestiones de gobernanza. El BIFI apostado puede ganar más BIFI o tokens de primera clase como ETH, BNB y otros en los fondos de ganancias de BIFI.
Si bien hay casi 100 agregadores de rendimiento, Beefy es el segundo más grande, eclipsado solo por Yearn.finance. Donde realmente sobresale es en las cadenas soportadas. Donde Yearn admite solo 4 canales, Beefy admite 20, lo que lo convierte en el agregador de rendimiento con el soporte más amplio para cadenas.
Finanzas del velódromo
Tipo de dApp: DES
Puntuación BMJ: 2.0
Finanzas del velódromo es un intercambio descentralizado (DEX) que emplea el modelo Automatic Market Maker (AMM). Se basa en la base de código de Solidly y se centra en el optimismo, con el objetivo de ofrecer una gran liquidez, tarifas de cambio bajas y deslizamiento mínimo. Actualmente, representa alrededor de un tercio de todos los TVL en Optimism.
Velodrome combina los mecanismos de teoría de juegos Vote-Escrow Token (veVELO) y Olympus DAO (3.3), recompensando a los proveedores de liquidez y titulares de veVELO con emisiones VELO y fomentando la tenencia a largo plazo.
Su característica única de "soborno" permite a los usuarios incentivar a los titulares de veVELO a votar por sus fondos de liquidez preferidos. Con hasta 500 pares admitidos y múltiples fondos de liquidez, Velodrome ofrece una plataforma comercial diversa y de bajo costo que beneficia a los comerciantes, los titulares de veVELO y el ecosistema Optimism más amplio.
Beethoven X
Tipo de dApp: DES
Puntuación BMJ: 1.5
Beethoven X es una plataforma DEX y DeFi impulsada por la comunidad que reside en Optimism y Fantom Opera. Fue desarrollado por un equipo anónimo y representa una bifurcación del protocolo Balancer v2, uno de los DEX más grandes.
Beethoven X ofrece soluciones DeFi innovadoras y eficientes en capital para comerciantes e inversores de criptomonedas. Abarca liquidez programable, ofreciendo un producto orientado al futuro adaptable a las necesidades cambiantes de la industria. Su infraestructura central incluye características únicas, como grupos ponderados y potenciados, así como grupos de arranque de liquidez (LBP). Los grupos comprenden hasta 8 activos criptográficos y funcionan como fondos indexados autoequilibrados.
La plataforma genera ingresos a través de transacciones y tarifas de préstamos rápidos, parte de los cuales se redistribuyen como recompensas BEET a los titulares de fBEETS (que representan posiciones de LP). Los usuarios pueden ganar tarifas de reequilibrio e incentivos adicionales al mantener el equivalente criptográfico de un fondo indexado.
Cobertura
Tipo de dApp: Gestión de activos
Puntuación BMJ: 1.5
Cobertura es una plataforma de gestión de activos descentralizada que opera en cadenas de bloques basadas en Ethereum, incluidas Ethereum, Polygon y Optimism. El protocolo sin custodia y resistente a la censura permite a los usuarios mantener la propiedad total de sus activos mientras se benefician de estrategias de gestión expertas.
Al conectar cualquier billetera compatible con ERC-20 a la dApp, las personas pueden depositar, almacenar y vender tokens de bóveda de confianza minimizada sin bloqueos. La plataforma pone un gran énfasis en la transparencia, con todas las transacciones verificables en la cadena de bloques. Las características clave de dHedge incluyen propiedad de fondos sin custodia, descentralización, interacciones sociales entre administradores y depositantes y transacciones verificables. Los usuarios pueden invertir en varias estrategias basadas en registros de seguimiento transparentes.
Además de usar la plataforma como una forma de encontrar posibles administradores de fondos, el comercio del token DHT puede ser bastante lucrativo, ya que tiende a negociarse en un rango bastante bien definido.
Sonne finanzas
Tipo de dApp: Prestamos
Puntuación BMJ: 1.0
Sonne finanzas es un protocolo de préstamos y préstamos descentralizado, transparente y sin custodia nativo de la red Optimism. Compatible con Ethereum Virtual Machine (EVM), funciona de manera similar a plataformas establecidas como Compound Finance y Aave.
Sonne Finance ofrece mercados monetarios de alta liquidez con incentivos ajustados dinámicamente para activos como wETH, USDC, USDT, DAI, OP y sUSD. La plataforma tiene como objetivo ser la solución de préstamo líder en Optimism al proporcionar incentivos competitivos, liquidez profunda e integración nativa. Además, presenta un mecanismo único de recompensa por soborno en colaboración con Velodrome Finance, que beneficia a los participantes de sSONNE con ingresos compartidos y tokens VELO.
Para llevar del inversor
La solución de escalado de capa 2 de Optimism presenta un importante potencial de crecimiento para Ethereum, ya que aborda de manera efectiva los problemas de escalabilidad y costos. Su interfaz fácil de usar, la compatibilidad con varias billeteras DeFi y el soporte para más de 100 aplicaciones DeFi lo posicionan como una oportunidad de inversión prometedora.
El token nativo, OP, ha mostrado una estabilidad constante, con un precio que oscila entre $1.70 y $3.00 durante la mayor parte de este año. Por el contrario, el token ARB de Arbitrum, después de aumentar a principios de año, ha estado cayendo de manera constante durante la mayor parte de 2023. MATIC de Polygon ha visto un patrón similar, duplicándose para comenzar el año y luego regresando casi a su línea de base.
Los protocolos destacados que operan en Optimism, incluidos Velodrome Finance, Synthetix, Aave y Uniswap, son soluciones DeFi innovadoras con grandes bases de usuarios, lo que refuerza el potencial de crecimiento sustancial de Optimism.
Sin embargo, si Ethereum puede resolver sus problemas de escalabilidad, no sabemos si se necesitarán L2 a largo plazo. Incluso si lo son, no sabemos qué L2(s) captarán la mayor parte del mercado. Si bien creemos en Ethereum como L1, la batalla por la supremacía L2 apenas comienza, y todavía es un juego de cualquiera.
Suscríbase al boletín de Bitcoin Market Journal ¡para recibir oportunidades de inversión en blockchain en su bandeja de entrada!
- Distribución de relaciones públicas y contenido potenciado por SEO. Consiga amplificado hoy.
- PlatoAiStream. Inteligencia de datos Web3. Conocimiento amplificado. Accede Aquí.
- Acuñando el futuro con Adryenn Ashley. Accede Aquí.
- Compra y Vende Acciones en Empresas PRE-IPO con PREIPO®. Accede Aquí.
- Fuente: https://www.bitcoinmarketjournal.com/protocols-on-optimism/
